Borsada grup incelemelerimizin 4.sü ile devam edeceğiz. Bu yazımda Anadolu Holding, Anadolu Grubu hisseleri, Anadolu Grubu markaları, Anadolu Grubu ortaklık yapısı, Anadolu grubu şirketlerinin ne iş yaptıkları, bu şirketlerin BİST genel durumu ve hisse durumları, Anadolu Grubunun geleceğe dair perspektifi gibi bir çok konuyu inceleyeceğim. O halde başlayalım. İyi okumalar.
Borsa ve hisseler ile ilgilenmeye başladığımdan beri, etrafıma, reel sektöre açıkçası daha bir bilinçle ve merakla bakmaya başladım. Mesela gıda sektörü, yiyecek içecek sınıfı, benzin, LPG, petrokimya, kalem kırtasiye, mobilya, otomobil ve daha bir çok örnekte bu bilinç borsa sayesinde oluştu. Bilinçlenmeye de devam ediyorum.
Günlük hayatımdaki alışverişim önce markayı tanımakla, bir ön okumasını bir sahibiyet sorgulamasını yapmakla geçiyor.
Bu marka kimin, bu ne zaman kuruldu, sahibi kim vs vs. Kafamda deli sorular..???
Borsaya dair güzel bir anımdır. Safkar Ege Soğutmacılık halka arz olacağı dönemlerdi. O günler gündemdeydi tabi. Arkadaşla metroya bineceğiz. Metro geldi istasyona neyse bindik, ben metronun havalandırma sistemini kim yapmış, hangi firma ihalesini almış diye bir logo, bir işaret arıyorum. Arkadaş da şaşkın beni izliyor. Ne o alacaklı gibi bakınıyorsun dedi. 2 saat laf anlattım…
Eşimle dostumla dışarıdayken çoğu zaman arkada kaldığım için beni çekiştirmekle meşgul kalanları buradan sevgiyle anıyorum.
Sevdiğim bir söz vardır “Bir şeyin delisi olmadan velisi olunmaz” derler. Nasip diyelim. Borsa sayesinde onlarca şirket ve iş akışları ile tanıştım, sizlere de tanıtmaya çalıştım.
İşte bolca iş modeli ve şirketi bir arada barındıran bir grup Anadolu grubu. Tanıyalım bakalım.
İçerik Konu Başlıkları
Anadolu Grubu, 1950 yılında Kamil Yazıcı ve İzzet Özilhan tarafından temelleri atılarak, Yazıcı ve Özilhan ailelerince kurulmuş bir grup.
Hikayesi, ilginç bir şekilde, İstanbul Tarlabaşında bakkal olan Kayserili İzzet Özilhan ve askerlik için İstanbul’a gelen Kamil Yazıcı’nın tesadüfen karşılaşması ve ticarete atılması ile başlıyor.
Grubun şuan başında Tuncay Özilhan var.
Şimdi bu kısım biraz karışık. Çünkü 26 Aralık 2017 tarihi öncesinde üç farklı holding ve ortaklık vardı. Bu tarih itibariyle Anadolu Grubu’nun üç kurucu şirketi tek çatı altında, kurucu Yazıcı ve Özilhan ailelerinin eşit oranda temsil ve yönetim hakları ile AG Anadolu Grubu Holding A.Ş. isminde birleşerek işlem yapmaya başladı.
Yazıcılar Holding, Özilhan Sınai Yatırım A.Ş. (ÖSYAŞ) ve Anadolu Endüstri Holding A.Ş. (AEH)’nin Yazıcılar Holding bünyesinde birleştirilmesi (kısaca ‘Anadolu Grubu Birleşmesi’) hususunda Kamil Yazıcı Yönetim ve Danışma A.Ş., ÖSYAŞ, Yazıcılar Holding ve Yazıcılar Holding’in imtiyazlı (C) ve (D) Grubu pay sahipleri arasında 29.07.2017 tarihinde bağlayıcı anlaşmalar imzalanmıştır. AGHOL artık tek şirkettir. hayırlı uğurlu olsun.
Anadolu Grubu Ortaklık Yapısı
Bolca iş yapar.
Meşhuuuurrr 5 baba yiğit vardı ya hani. Hah işte onlardan biri Anadolu Grubu mesela. Yerli otomuzu yapacak ortak projede Asuzu katkılarıyla kendileri de var. Bi ara ne gitti o Asuzu borsada bee 😀 Bir haftada %49 getiri. Neyse.
Daha başka bira, meşrubat, perakende, tarım-gıda, otomotiv, kırtasiye, hızlı tüketim restoranı, gayrimenkul ve enerji sektörleri geniş bir coğrafyaya hitaben işler yapar AGHOL iştirakleri. Listeyi vereceğim.
Daha açık ifadeyle o kolalar, hamburgerler, biralar, arabalar, kalemler, marketler, zincirler 😀 hepsi bunların, Adamların yığınla bira fabrikası var, Kafa hep güzel 😀 Bende elimde bir fincan çay bu yazıyı yazıyorumm 😀
Şaka bi yana Türkiye dâhil 19 ülkede, 80’e yakın şirket, 66 üretim tesisi ve 50 binden fazla çalışanıyla devasa bir yapı.
Anadolu grubu markaları
Aşağıda geniş bir liste sizleri bekliyor. Bir göz gezdirin. Anadolu Grubu markaları ve iştirakleri hayatımıza bakalım ne kadar girmişler.
Yaygın bir coğrafi ağ…Türkmenistan’dan Suriye’ye, Romanya’dan Amerika’ya. Aşağıdaki listeye bir göz atın.
| ŞİRKET İSMİ | NİHAİ İŞTİRAK ORANI |
| Anadolu Isuzu Otomotiv San. Ve Tic. A.Ş. | 55,40 |
| Anadolu Efes Biracılık ve Malt San. A.Ş. | 43,05 |
| Çelik Motor Ticaret A.Ş. | 100,00 |
| Anadolu Motor Üretim ve Pazarlama A.Ş. | 100,00 |
| Anadolu Otomotiv Dış Ticaret ve Sanayi A.Ş. | 100,00 |
| Anadolu Elektronik Aletler Pazarlama ve Ticaret A.Ş. | 51,00 |
| Adel Kalemcilik Ticaret ve Sanayi A.Ş. | 56,89 |
| Ülkü Kırtasiye Ticaret ve Sanayi A.Ş. | 73,17 |
| Efestur Turizm İşletmeleri A.Ş. | 100,00 |
| Anadolu Bilişim Hizmetleri A.Ş. | 99,38 |
| Oyex Handels GmbH | 100,00 |
| Anadolu Restoran İşletmeleri Limited Şirketi | 100,00 |
| Hamburger Restoran İşletmeleri A.Ş. | 100,00 |
| Artı Anadolu Danışmanlık A.Ş. | 100,00 |
| Anadolu Araçlar Ticaret A.Ş. | 100,00 |
| Anadolu Termik Santralleri Elektrik Üretim A.Ş. | 100,00 |
| AES Elektrik Enerjisi Toptan Satış A.Ş. | 100,00 |
| AEH Sigorta Acenteliği A.Ş. | 100,00 |
| Anadolu Kafkasya Enerji Yatırımları A.Ş. | 89,19 |
| Georgia Urban Enerji Ltd. | 80,27 |
| AND Anadolu Gayrimenkul Yatırımları A.Ş. | 100,00 |
| AND Ankara Gayrimenkul Yatırımları A.Ş. | 100,00 |
| AND Kartal Gayrimenkul Yatırımları A.Ş. | 100,00 |
| Kheledula Enerji Ltd. | 89,19 |
| MH Perakendecilik ve Ticaret A.Ş. | 100,00 |
| Ant Sınai ve Tic. Ürünleri Paz. A.Ş. | 55,40 |
| Efes Breweries International N.V. | 43,05 |
| JSC Sun Inbev | 21,53 |
| LLC Inbev Ticaret | 21,53 |
| PJSC Sun Inbev Ukrayna | 21,17 |
| Bevmar GmbH | 21,53 |
| JSC Moscow-Efes Brewery | 21,53 |
| LLC Vostok Solod | 21,53 |
| JSC FE Efes Kazakhstan Brewery | 43,05 |
| Uluslararası Bira Ticaret LLP | 43,05 |
| Efes Vitanta Moldova Brewery S.A. | 41,69 |
| Euro-Asia Brewery Holding GmbH | 21,53 |
| JSC Lomisi | 43,05 |
| PJSC Efes Ukraine | 43,02 |
| Efes Ticareti FLLC | 43,05 |
| LLC Efes Solod | 21,53 |
| Efes Hollanda Teknik Yönetim Danışmanlığı BV | 43,05 |
| LLC Efes Ukraine | 43,05 |
| AB Inbev Efes B.V. | 21,53 |
| Efes Pazarlama ve Dağıtım Ticaret A.Ş. | 43,05 |
| Cypex Co. Ltd. | 43,05 |
| Efes Germany GmbH | 43,05 |
| Coca-Cola İçecek A.Ş. | 21,64 |
| Coca-Cola Satış ve Dağıtım A.Ş. | 21,63 |
| Mahmudiye Kaynak Suyu Ltd. Şti. | 21,64 |
| JV Coca-Cola Almatı Bottlers LLP | 21,64 |
| Tonus Türk-Kazak Ortak Girişim LLP | 21,64 |
| Azerbaycan Coca-Cola Bottlers LLC | 21,61 |
| Coca-Cola Bishkek Bottlers CJSC | 21,64 |
| CCI Uluslararası Hollanda BV | 21,64 |
| İçecek Endüstrisi Sınırı için CC | 21,64 |
| Ürdün Coca-Cola Şişeleme Şirketi | 19,47 |
| Coca-Cola Beverages Pakistan Ltd. | 10,75 |
| Türkmenistan Coca-Cola Bottlers Ltd. | 12,87 |
| Waha İçecekler BV | 17,32 |
| Coca-Cola İçecekler Tacikistan LLC | 21,64 |
| Alkolsüz İçecekler, Meyve Suları, Maden Suyu, Plastikler için Al Waha | 21,64 |
| ve Plastik Kapak Üretim LLC | 17,32 |
| Şirket ismi | Nihai İştirak Oranı |
| Migros Ticaret A.Ş. | 50,00 |
| Anadolu Landini Traktör Üretim ve Pazarlama A.Ş. | 50,00 |
| Aslancık Elektrik Üretim A.Ş. | 33,33 |
| LLC Faber-Castell Anadolu | 28,44 |
| Anadolu Etap Penkon Gıda ve Tarım Ürünleri San. Ve Tic. A.Ş. | 14,35 |
| Suriye Soft İçecek Satış ve Dağıtım A.Ş. LLC | 10,82 |
06.05.2019 tarihli özel durum açıklamamızda konu edildiği üzere, bağlı ortaklarımızdan Anadolu Restoran İşletmeleri Ltd. Şti. (“McDonald’s”, “Anadolu Restoran”) ile ilgili olarak stratejik alternatifleri araştırmak ve bu amaçla gerektiğinde üçüncü kişiler ile görüşmeler yapmak üzere bir yatırım bankası veya aracı kurumun yetkilendirilmesine karar verildiği bildirilmişti. Bu kapsamda mevcut durum itibariyle görüşmeler tamamlanmış olup, Anadolu Restoran sermayesinin %100’ünü temsil eden hisselerini Birlesik Holding Limited şirketine satışının yapılması için hisse devir sözleşmesi imzalanmıştır. Hisse devri, resmi makam ve kurumlardan izinlerin alınması sonrasında tamamlanacak olup, 2020 yılı ilk çeyreği içerisinde sonuçlandırılması öngörülmektedir.
Söz konusu hisse devir sözleşmesine göre, Anadolu Restoran’ın hisse değeri 280.739.431 TL olarak belirlenmiştir. Rekabet Kurumu onayı sonrasında hisse devri yapılacak olup, kamuoyu ile paylaşılacaktır.
Şirket için önemli bir varlık satıldı.
Say say bitmeyen iştirakler ve iş ortaklıklarından sonra Anadolu Grubunun BİST’te işlem gören halka açık şirketlerine bakalım.
Tablo: Anadolu Grubu borsa şirketleri
Takip edeceğim ve ayrıntılı inceleyeceğim hisseler:
Anadolu Grubunun tepe holdingi olan AGHOL hissesi güçlü nakit akımıyla her zaman takibimde olacaktır.
AGHOL hisse teknik analiz ve yorum yazıma ayrıca bakabilirsiniz.
Adel hisse bazında ağır, şirket bazında ise çok iyi bir iştirak.
Şirket bugün yaklaşık 5.000 çeşit ürün ile Türkiye’de üretilen ve ithal edilen Faber-Castell, Graf von Faber-Castell, Adel, Adeland, Eberhard Faber, Atlas ve Max ile kırtasiye ve oyuncak markalarının pazarlama ve satışını gerçekleştiriyor.
Her yıl dağıtılabilir kârının en az %50’si oranındaki tutarın nakit ve/veya bedelsiz hisse olarak dağıtılmasını hedefliyor.
Türkiye dışında hedef pazarları Rusya, İran, Mısır, Güney Afrika. Burdaki her 5 çocuktan birine Adel markalı ürün satmak istiyorlar. Başarırlarsa devasa bir ciro oluşur.
Ayrıca Adeland oyuncak markası ile birlikte çizgi film işine de girmek niyetindeler. Bu iş eğer ki olursa kendi kendinin reklamını yapmaya başlar, ürün satışları inanılmaz artar.
“Oyuncak karakterlerinin bilinirliğini artırmak ve lisanslı karakter yaratmak için çizgi film işine de gireceklerini, oyuncak işinde 1 milyon dolarla başladıkları pazarda iki yılda 10 kat büyüdüklerini” belirten Adel Kalemcilik’in Genel Müdürü Evrim Hizalerîn bu demeciyle Adel hissesi hakkındaki genel yorumumu bitireyim.
Edit: ben bu yazıyı yayınladıktan bir müddet sonra trt çocuk kanalı ile imzalar atıldı.
Zor bir sektör olduğunu, rakiplerin ve piyasanın oldukça rekabetçi olduğunu göz önünde bulundurarark takibimde olacak ve ayrıntılı Adel teknik analizi yapacağız.
ADEL hisse teknik analiz ve yorum yazıma ayrıca bakabilirsiniz. Güncel detay talebinde bulunabilirsiniz.
Anadolu Isuzu Otomotiv Sanayi ve Ticaret A.Ş.’nin ana faaliyet konusunu kamyon, kamyonet, midibüs, otobüs ve pick-up gibi ticari araçların üretilmesi ve satışının yapılması oluşturmakta.
Isuzu Motor, yani Japonya ile ortaklık halindeler.
Şirket yurtdışındaki ve yurtiçindeki özel kuruluşların, belediyelerin vs. açtığı ihalelere girerek araç ihtiyacına arz olmakta. Mesela en son Romanya Köstence Belediyesinin açtığı ihaleye girmişlerdi. Bu ve benzeri pek çok pazarda varlar.
AR-Ge ve tasarım konusunda oldukça iyi durumdalar. Kendielrine ait olan bir Ar-Ge merkezleri var. Ayrıca iyi de çalışan bir tasarım ekipleri var. Yurtdışı yarışmalarda sürekli ödül alan bir alışkanlıkları mevcut. 😀
ASUZU teknik analiz ve yorum yazıma ayrıca bakabilirsiniz.
5 Babayiğit olarak adlandırılan yerli otomobil için ortak girişiminde Anadolu Grubunun önemli bir payı olacak. Çelik Motor kökeninden gelen grup otomobil alt yapısı bakımından bu işe hazır gibi. Yerli otomobil ile ilgili olan her gelişme grubun borsadaki Asuzu hisselerini etkileyecektir.
Kar dağıtım politikası Adel ile aynı; her yıl dağıtılabilir karının en az %50’si oranındaki tutarın nakit ve/veya bedelsiz hisse olarak dağıtılmasını benimsemiş.
Takibimizde ve teknik analiz ve temel analiz ile Asuzu hisse yorumum ilerde olacak. Twitter dan takip edebilirsiniz.
ccola hissesi mevsimsel hisselerden birisidir. İçecek sektöründe malum dünya liderlerinden. Yine talihimizde olacak hisselerden biri.
Edit: Ceo Muhtar Kent Nisan 2019 itibariyle görevini emekli olarak James Quincey’e bırakmıştır.
SON SÖZ
Türkiye’nin ve borsanın en büyükleri olan şirket toplulukları puzzle tahtamızda bir parça daha yerine oturdu. Yine devasa bir grubu inceledik. Umarım faydalı bilgiler sunabilmişimdir.
Borsanın toparlanmaya gittiği bugünlerde, bol kazançlar ve bol sabırlar dileğiyle. Görüşmek üzere.
“Zamanların en iyisiydi, zamanların en kötüsüydü, hem akıl çağıydı, hem aptallık, hem inanç devriydi, hem de kuşku, aydınlık mevsimiydi, karanlık mevsimiydi, hem umut baharı, hem de umutsuzluk kışıydı, hem her şeyimiz vardı, hem hiçbir şeyimiz yoktu, hepimiz ya doğruca cennete gidecektik ya da tam öteki yana – sözün kısası, şimdikine öylesine yakın bir dönemdi ki, kimi yaygaracı otoriteler bu dönemin, iyi ya da kötü fark etmez, sadece ‘daha’ sözcüğü kullanılarak diğerleriyle karşılaştırılabileceğini iddia ederdi.”
iki şehrin hikayesi-Charles Dickens
